Komma igång i Forex Options. Many människor tror på aktiemarknaden när de tänker på alternativ Men valutamarknaden erbjuder också möjlighet att handla med dessa unika derivat. Alternativ ger detaljhandeln många möjligheter att begränsa risken och öka vinsten Här diskuteras vilka alternativ Är, hur de används och vilka strategier du kan använda för att tjäna. Typ av Forex Options Det finns två primära typer av alternativ tillgängliga för detaljhandeln förexhandlare Det vanligaste är det traditionella köpoptionsalternativet, vilket fungerar som den egna aktieoptionen The Ett annat alternativ är handel med enskilda betalningsalternativ - eller SPOT - vilket ger handlare större flexibilitet. Lär dig att välja rätt Forex-konto i vårt Forex Walkthrough. Traditionella alternativ Traditionella alternativ gör att köparen har rätt men inte skyldigheten att köpa något från alternativet säljaren på en Ange pris och tid Till exempel kan en näringsidkare köpa ett alternativ att köpa två massor av USD på 1 3000 i en månad Ett kontrakt kallas en USD-USD-sats. Tänk på att på optionsmarknaden, när du köper ett samtal, köper du en sats samtidigt - precis som på kontantmarknaden. Om priset på EUR USD är under 1 3000 Alternativet upphör att vara värdelöst och köparen förlorar endast premien Om EUR USD skyrockets till 1 4000, då köparen kan utöva alternativet och få två partier för endast 1 3000, vilket sedan kan säljas för vinst. Sedan forex Optioner handlas OTC-handlade, handlare kan välja det pris och datum då alternativet ska vara giltigt och sedan få en offert som anger det premie de måste betala för att få alternativet. Det finns två typer av traditionella alternativ som erbjuds av Mäklare. American-style Denna typ av alternativ kan utövas när som helst fram till utgången. Europeisk stil Denna typ av alternativ kan utövas endast vid utgången. En fördel med traditionella alternativ är att de har lägre premier än SPOT-alternativ Också, eftersom amerikanska traditionella alternativ c En köp och säljs före utgången, tillåter de större flexibilitet. Å andra sidan är traditionella alternativ svårare att ställa in och utföra än SPOT-alternativ. För en detaljerad introduktion till alternativ, se Alternativ Basics Tutorial. Enkel betalningsalternativ Trading SPOT Så här är hur SPOT-alternativ fungerar näringsidkarens ingångar till exempel, EUR USD kommer att bryta 1 3000 om 12 dagar, erhåller ett premiealternativs kostnadsnotering och får sedan en utbetalning om scenariot äger rum. I huvudsak konverterar SPOT ditt alternativ till pengar när ditt alternativ Handel är framgångsrik och ger dig en utbetalning. Många näringsidkare njuter av de ytterligare val som anges nedan som SPOT-alternativ ger handlare. SPOT-alternativ är lätta att handla. Det är sålunda fråga om att komma in i scenariot och låta det spela ut. Om du är rätt får du kontanter Till ditt konto Om du inte är korrekt, är din förlust ditt premie En annan fördel är att SPOT-alternativ erbjuder ett urval av många olika scenarier, vilket gör det möjligt för näringsidkaren att välja ex Aktigt vad han eller hon tror kommer att hända. En nackdel med SPOT-alternativ är dock högre premier. I genomsnitt kostar SPOT-alternativpremier mer än standardalternativ. Varför handelsalternativ Det finns flera anledningar till att alternativen generellt vädjar till många handlare. Din nackdel risk är begränsad till optionspremien det belopp som du betalat för att köpa optionen. Du har obegränsat vinstpotential. Du betalar mindre pengar upp framför än för en SPOT-kontanter förexposition. Du får bestämma priset och utgångsdatumet. Dessa är inte Fördefinieras som alternativen på futures. Options kan användas för att säkra mot öppna spotkontanter för att begränsa risken. Eftersom du inte riskerar mycket kapital kan du använda alternativ för att handla med förutsägelser om marknadsrörelser innan grundläggande händelser äger rum, t. ex. Ekonomiska rapporter eller möten. SPOT-alternativ gör att du kan välja många alternativ. Standardalternativ. Enstaka SPOT Du får en utbetalning om priset räcker till en viss nivå. Inget snabba SPOT Du får en utbetalning om priset inte gör det Ouch en viss nivå. Digital SPOT Du får en utbetalning om priset är över eller under en viss nivå. Double One Touch SPOT Du får en utbetalning om priset berör en av två inställda nivåer. Double no-touch SPOT Du får en utbetalning Om priset inte berör någon av de två uppsatta nivåerna. Så varför använder inte alla alla alternativ. Det finns också några nackdelar med att använda dem. Premiumet varierar beroende på priset och datumet för alternativet så att Riskbelöningsförhållandet varierar. SPOT-alternativ kan inte handlas när du köper en, du kan inte ändra dig och sedan sälja det. Det kan vara svårt att förutse den exakta tidsperioden och priset vid vilka rörelser på marknaden kan uppstå. Du kan vara Gå mot oddsen Se artikeln Option Säljare har en handelssida. Alternativ Priser Alternativen har flera faktorer som gemensamt bestämmer deras värde. Internt värde - Det här är hur mycket alternativet skulle vara värt om det skulle utövas just nu. Det aktuella priset i förhållande till strejken Priset kan beskrivas på ett av tre sätt. I pengarna - det betyder att aktiekursen är högre än dagens marknadspris. Av pengarna Det betyder att aktiekursen är lägre än dagens marknadspris. Vid pengarna Det betyder att aktiekursen är till det aktuella marknadspriset. Tidvärdet - Detta representerar osäkerheten om priset över tiden Generellt desto längre tid desto högre premie betalar du för att tidvärdet är större. - En förändring av räntorna påverkar förhållandet mellan alternativets strejk och den nuvarande marknadsräntan. Denna effekt är ofta inräknad i premien som funktion av tidsvärdet. Volatilitet - Högre volatilitet ökar sannolikheten för att marknadspriset slår strejken Pris inom en begränsad tidsperiod Volatilitet är inräknad i tidsvärdet Vanligtvis har mer volatila valutor högre optionspremier. Hur fungerar det Säg det den 2 januari 2010, och du tror att EUR USD euro vs dollarparet, som för närvarande är på 1 3000, leder nedåt på grund av positiva amerikanska nummer men det finns några stora rapporter som kommer ut snart som kan orsaka signifikant volatilitet. Du misstänker att denna volatilitet kommer att uppstå med vit Hin de närmaste två månaderna men du vill inte riskera en kontantposition så att du bestämmer dig för att använda alternativ Lär dig verktygen som hjälper dig att komma igång i Forexkurser. Lär dig nybörjare Hur handlar du? Du går då till din mäklare och lägger in en Begäran om att köpa ett EUR-uttryckt USD-samtal, vanligen kallat ett EUR-put-alternativ, fastställt till ett pris på 1 2900 och ett utgångsdatum den 2 mars 2010 Mäklaren informerar dig om att det här alternativet kostar 10 pips så att du med glädje väljer att Buy. This order skulle se något liknande här Köp EUR sätta USD-samtal Strykpris 1 2900 Förfall 2 mars 2010 Premium 10 USD pips Kassapunktreferens 1 3000.Se de nya rapporterna komma ut och USD-paret faller till 1 2850 - du bestämmer Att utöva ditt alternativ och resultatet ger dig 40 USD pips vinst 1 2900 1 2850 0 0010.Option Strategier Alternativ kan användas på olika sätt, men de brukar användas för ett av två ändamål 1 för att få vinst eller 2 till Hedge mot befintliga positioner. Projekt Motiverade strategier Alternativ är ett bra wa Y till vinst samtidigt som risken sänks - trots allt kan du inte förlora mer än premiumen Många valutahandlare gillar att använda alternativ runt tiden för viktiga rapporter eller händelser, när spridningen och riskhöjningen i de kontanta valutamarknaderna ökar. Drivna valutahandlare använder helt enkelt alternativ istället för kontanter eftersom alternativen är billigare En alternativposition kan göra mycket mer pengar än en kontantposition i samma mängd. Hävande strategier Alternativ är ett utmärkt sätt att säkra mot dina befintliga positioner för att minska risken. Använd alternativ i stället för eller tillsammans med stop-loss-poäng Den primära fördelen med att använda alternativ tillsammans med stopp är att du har obegränsad vinstpotential om priset fortsätter att röra sig mot din position. Konklusion Även om de kan vara svåra att använda, representerar alternativen ännu Ett annat värdefullt verktyg som handlare kan använda för att vinst eller sänka riskerna. Alternativ i forex är särskilt vanliga under viktiga ekonomiska rapporter eller händelser som orsakar signifiering Icant volatilitet när kontanter marknaderna har höga spridningar och osäkerhet Diskutera Forex, alternativ och andra aktiva handelsämnen på forumet. FX Products Home. Trade med CME Group och få tillgång till världens största reglerade FX marknadsplats definierad av dig, levererad av oss i listade Och cleared OTC. Hedge din FX risk med CME Group i vilken storlek du vill, i vilken valuta du behöver, och i vilken jurisdiktion du väljer. Vår elektroniska marknadsplats är ordnad, lika, transparent och anonym. Det är vad du bad om. Alla marknader Uppgifter som finns på CME-koncernens webbplats bör endast betraktas som en referens och bör inte användas som validering mot eller som ett komplement till realtidsmarknadsdatafeeds. FX Månadsöversikt Läs en månadsvis global handelssammanfattning av CME Group s FX Futures och alternativ, inklusive höjdpunkter, trender och resurser. Ändring av storlek på tippstorlekar finns nu i halvtimmar Upptäck mer granulär prissättning med våra halvt ticka kanadensiska dollar futures kontrakt. Nya EFP Regler Wat Ch ett FIA-webinar om de senaste ändringarna i EFP-reglerna. FX-forskning och rapporter. Februari-alternativet Review. Trading Forex Options Process och Strategy. Assume en haussead uppfattning att den nuvarande EURUSD-valutakursen på 1 1 kommer att öka ytterligare Idag finns det flera Säkerhetstyper som är tillgängliga för vinst från denna handelsstrategi.1 Du kan köpa faktiska euro, dvs köpa euro-sedlar värda 11 000 genom att betala 10 000,2. Du kan ta en lång position i euro forex futures.3 Du kan ta ställning i euro forex options. The first Alternativet behöver ett betydande kapital på 10 000 och säker förvaring för att hålla 11 000 euro valutalån under investeringsperioden. Det andra alternativet i euro forex futures erbjuder fördelarna med låg kapitalkrav på grund av marginhandel som finns tillgänglig på terminer, men kommer med det inneboende kravet på Daglig marginalpengar underhåll För mer information om framtida marginalkrav, se Marginalbehov Det tredje valet med Forex-alternativ erbjuder bene Passar det låga kapitalkravet, men utan de marginella kraven som futures. This artikel diskuterar hur Forex alternativ fungerar, och hur man handlar Forex valutapar genom alternativ med exempel. Övriga detaljer inkluderar en lista över de vanligaste valutapar för Forex alternativ handel och Risk-return profile. Trots att flera börser erbjuder Forex Options Trading som CME Group ISE och Eurex, tar vi NASDAQ-listade valutaoptionsavtal för att förklara de fungerande exemplen i denna artikel. En snabb primer på Options. Call and put är två grundläggande alternativ Typer Varje option har ett förutbestämt träffpris definierat vid tidpunkten för handeln som en del av optionsavtalet. Varje option har också ett förutbestämt utgångsdatum, varefter det upphör att existera Beroende på var valutakursen slutar vid utgångsdatumet kommer vinsten Förlust för alternativet handlare är bestämt. Här är ett exempel med grafiska representationer. Samman är det maj 2015 och den nuvarande EURUSD valutakursen är 1 1007 A näringsidkare Har en haussead uppfattning om att den här kursen kommer att gå högre inom en månad i juni 2015. Han kan köpa ett EURUSD-köpoption genom att betala den obligatoriska optionspremien för köpeskillingen. Nuvarande optionsnoteringskurser från NASDAQ visar att ett köpalternativ med Lösenpris på 1 10 är tillgängligt vid 2 55.Per NASDAQ forex optionsspecifikationer är en forex-alternativpunkt lika med 100 enheter av den underliggande enpunkten 100 Således kommer ett premiecitat på 2 55 att kosta 255 Detta är det belopp som en forex Näringsidkare måste betala för att köpa ett kontrakt i EURUSD-köpoptioner plus mäklarkostnader. Notera också att på grund av denna konvention är aktiekursen 1 1 representerad som 110 i prisnoteringen. Profit and Loss Scenarios för Options Trading. Resultatet Beror på var EURUSD-valutakursen når utgångsdatumet den 19 juni 2015. Scenario C1 Antag att EURUSD-kursen understiger lösenpriset på 1 10, till exempel att gå ner till 1 02 Den ursprungliga haussefulla uppfattningen av valutakursalternativet Köparen gjorde nej T håller sant och därför drabbas han av förlust. Han förlorar hela optionspremien 255 som han betalat för att köpa köpoptionen plus eventuella mäklarkostnader. Scenario C2 Antag att EURUSD-kursen går marginellt över aktiekursen på 1 10, för att säga 1 15 Köparen av detta valutakursalternativ är i vinst. Han har förmåner på prisskillnaden på 1 15 1 10 0 05 5 poäng. Multiplicera med 100 enheter per kontraktsspecifikationen ger den totala utbetalningen som 500 Eftersom han betalat 255 på premie som optionspremie Vinsten kommer till 500 255 245 minus eventuella mäklarkostnader. Scenario C3 Om EURUSD går mycket högre, för att säga 1 3, blir skillnaden från aktiekursen 1 30 1 10 0 20 20 poäng, utbetalningen sker till 2.000 Subtrahera det betalda premien på 255, kommer vinsten till 1.745. Effektivt beror utbetalningen från forex optionsavtalet på den relativa skillnaden mellan aktiekursen och de underliggande valutakurspriserna vid tidpunkten för utgången. Ju högre de underliggande spotpriserna över strejken primär Ce, den högre utbetalningen för en köpoption. Under lösenpriset får köparen nollutbetalning, vilket leder till förlust av premie. Detta fenomen representeras grafiskt enligt följande för ett samtalsalternativ. Den röda platta horisontella linjen representerar scenario C1 där Valutakurspriset som slutar under lösenpriset på 1 1 leder till nollutbetalning och därmed total förlust för köparen Scenarierna C2 och C3 är representerade i den sneda gröna linjen, vilket indikerar att högre underliggande valutakurspris, desto högre utbetalning är den RÖDA Grafförlustzon och GREEN graph-vinstzon visar hela utbetalningsområdet för köpoptioner. Forex-satsen fungerar på andra håll för säljköparen. Du kan köpa en sättning om du har en bearish-visning, till exempel går EURUSD-priserna ner från Nutida dag 1 1007 att sänka För närvarande tillgänglig vid 1 03 premie, kommer köparen att betala totalt vill 103 för ett säljoptionsavtal. Scenario P1 Antag att EURUSD-kursen understiger streckkursen på 1 10, till exempel går dow N till 1 02 Den ursprungliga baissexponeringen av valutaköpsköparen blev sann och därmed gynnar han skillnaden 1 10 1 02 0 08 eller 8 poäng ger honom en utbetalning på 800 Med avdrag för 103-alternativspremien betalade han sin vinst vid 697 mindre mäklarkostnader. Scenario P2 Om EURUSD stannar över aktiekursen på 1 1 vid utgången av tiden, så var säljköparens syn inte sant och han får ingen utbetalning från säljoptionsposition. Han förlorar sin optionspremie av 103 plus mäklarkostnader. Detta fenomen är representerat grafiskt enligt följande för en säljoption. Ju lägre det underliggande priset går under träffpriset på 1 1, desto mer fördelaktigt är det för säljoptionsköparen eftersom han får högre utbetalningar GRÖN graf Spotpriset överstiger streckkursen, det finns ingen utbetalning från säljoption och säljaren förlorar optionspristand Röda grafen. Sälj - och säljoptioner erbjuder vinstutbetalningar i ett omvänt förhållande till underliggande valutakurser om en köpare anser att De underliggande valutakurserna kommer att öka ytterligare vid utgången av dagen, bör hon köpa ett köpoption. Put-alternativet är det bästa valet för motsatt syn. Vilket är på Sell Side. Ovanstående scenarier för call och put är köparens positioner långa The Säljare kommer att dra nytta av det motsatta prisrörelsen När det gäller optioner eller derivat i allmänhet är en mans vinst andra mans förlust. Den köpoptionspremie på 255 som betalas av köparen samlas in av köpoptionssäljaren. Han säljer forexanropet För att han har motsatt uppfattning att EURUSD kommer att ligga under 1 10 Om hans antagande stämmer får han att hålla hela optionsprestationsscenariot C1 ovan Men om det inte gör det måste han betala tungt. Den 500 utbetalningen i scenario C2 är faktiskt Betalas av köpoptionssäljaren till köpoptions köparen På samma sätt betalas den 2000 utbetalningen i scenario C3 av köpoptionssäljaren till köpoptionsköpare. Likaså uppbärs köpoptionspremie på 103 betalat av köpoptionsförsäljaren He Säljer Valutakursen för att han tror att EURUSD kommer att förbli högre än 1 10 Om hans förutsägelse blir sant, får han att hålla hela optionsprestationsscenariot P2. Om annars betalar han köparscenariot P1. I huvudsak har optionsförsäljaren begränsad vinstpotential capped Till optionspremien insamlad Men förlustpotentialen är oändlig och variabel. Vidare kräver försäljningsalternativ att marginalpengar ska bibehållas, vilket är ett annat komplicerat krav på daglig basis. Endast erfarna alternativhandlare med betydande kapital bör ta korta försäljningsställen i alternativ. För nybörjaren , De långa samtal och långa positioner erbjuder tillräcklig exponering efter behov. Det är inte nödvändigt att vänta tills utgången för att dra nytta av en lönsam alternativposition. Alternativpriserna premien håller fluktuella varje sekund beroende på ett antal faktorer. Se Alternativ Prissättning Introduktion och alternativ Prissättningsfaktorer som påverkar alternativpriset. Istället för att vänta till utgången kan man helt enkelt handla köpoptionsalternativ och vara Lång position i Forex-alternativ tillåter låg kostnadsexponering En valutakursförändring på endast 4 55 från 1 1 till 1 15 i scenario C2 erbjuder vinstpotential på 96 08 500 utbetalning på 255 call trade value På grund av optionsavräkningsmekanismen Samma 4 55 ökning för ett fysiskt innehav av eurosedlar skulle ha resulterat i vinst av begränsad storlek. Långa positioner i optioner är också bättre än terminshandel Optioner förstärker vinstexponeringen med begränsat kapital men utan Obligatoriskt krav att behålla daglig marginal positioner som i futures. Men förlustpotentialen är också hög att förlora alla 255 i scenario C1 eller 103 i scenario P1 leder till 100 förluster. Situationen är värre om en kort säljsätt kan förlusten vara Mycket mer än det handlade beloppet. Det finns flera sätt att mildra effekterna av 100 förluster vid handel. Istället för att hålla till utgången kan man aktivt handla med väldefinierad vinst och stopp - Förlustmål. Riskerna kan också mildras genom att använda effektiva kapitalallokeringstekniker som strukturerar hur mycket pengar som ska satsas per handel. Till exempel kan välstrukturerade handelsplaner möjliggöra att ha fyra raka förlusttillverkningar i rad och täcker dem i Den femte handeln med övergripande vinst. De vanligaste och mest omsatta valutaparen inkluderar den australiensiska dollarn, brittiska pundet den kanadensiska dollarn euron den schweiziska francen Nya Zeelands dollar och den japanska yenen allt mot amerikanska dollar Samma valutapar har den högsta Likviditet i Forex Options Market. NASDAQ erbjuder Forex Options Trading på sju stora valutapar, vilket möjliggör handelsmöjligheter för både detaljhandels - och institutionella handlare. Dessa inkluderar Forex-alternativ på AUDUSD, GBPUSD, CADUSD, EURUSD, CHFUSD, NZDUSD och JPYUSD Traders bör notera att JPY-optionsavtalets specifikation skiljer sig något från andra valutaalternativ, på grund av dess högre valutaförening. Populariteten av Options trading fortsätter att växa på enskilda och institutionella nivåer Utbetalningarna från rätt placerade långsiktiga valutahandel är mycket höga, med fördelen av begränsad förlustpotential. Men korta alternativa positioner bör undvikas av nybörjare, eftersom de kan leda till mycket höga Förluster, till och med mycket större än handelsvärdet. Fördjupad studie som leder till fullständig förtrogenhet med optionsprissättning och funktion är obligatorisk för optionshandel. Förstå de faktorer som påverkar optionsvärdering, följt av noggrann praxis på gratis demo-handelskonton, är tillrådligt för köpoptioner , Innan du gör stora satsningar i Forex Options Trading Ventures.
No comments:
Post a Comment